Who is Karen Hudes?

Karen Hudes studied law at Yale Law School and economics at the University of Amsterdam. She worked in the US Export Import Bank of the US from 1980-1985 and in the Legal Department of the World Bank from 1986-2007. She established the Non Governmental Organization Committee of the International Law Section of the American Bar Association and the Committee on Multilateralism and the Accountability of International Organizations of the American Branch of the International Law Association.

What did Karen Hudes blow the whistle on?

In 2007 Karen warned the US Treasury Department and US Congress that the US would lose its right to appoint the President of the World Bank if the current American President of the World Bank did not play by the rules. The 66 year old Gentlemen’s Agreement that Europe would appoint the Managing Director of the IMF and US would appoint the World Bank President ended in 2010


In 1999 Karen reported the corrupt take-over of the second largest bank in the Philippines. Lucio Tan, a crony of Joseph Estrada, then President of the Philippines, acquired stock owned by government employees in Philippines National Bank (“PNB”) valued more than 10% of PNB’s outstanding capital without disclosure, as required by Philippines securities laws. Tan owned Philippines Airlines, in default on its loans from PNB. The government of the Philippines loaned $493 million to PNB after PNB’s depositors made heavy withdrawals. $200 million of a loan from the World Bank and a $200 million loan from Japan were cancelled. Estrada was ultimately impeached, and in 2007 an anti-corruption court in the Philippines required Estrada to refund graft he had plundered. The Bank’s Country Director in the Philippines reassigned Karen when she asked him to sign a letter warning the Philippines’ government that the Bank could not disburse its loan without a waiver from the Board of Executive Directors since the loan conditionality was not met. The World Bank’s Internal Audit Department refused to correct the satisfactory evaluation of the Bank’s supervision performance or the flawed report of the Institutional Integrity Department to the Audit Committee of the Board of Executive Directors. When the Audit Committee requested an audit of internal controls over financial reporting, KPMG, the external auditors, circumscribed the scope of their audit in violation of Generally Accepted Accounting Principles and Generally Accepted Auditing Standards.

Two days after informing the Board’s Audit Committee of the cover-up in the Philippines, Karen was reprimanded and placed on probation. The Dutch Ministry of Foreign Affairs requested the World Bank’s Audit Committee to look into the cover- up. Instead, the Chair of the World Bank’s Audit Committee requested an inquiry into the World Bank’s Institutional Integrity Department. The Senate Committee on Foreign Relations followed up with three letters to the World Bank. The World Bank forged documents and fired Karen in contempt of Congress. The World Bank also fired the Staff Association’s lawyer. The Staff Association stated that what had happened to Karen had damaged staff morale and prevented others from reporting misconduct. The World Bank’s Ethics’ Officer left in frustration after her request for an investigation by the World Bank’s Institutional Integrity Department was turned down.

Mr. Paul Volcker headed the 2007 inquiry into the Institutional Integrity Department. The Volcker Panel was discredited after sixteen staff employed in the Institutional Integrity Department received significant damage awards in compensation for abuses of authority to intimidate them during the Volker Panel investigation. A staff-member of the EU’s anti-fraud agency, Office Lutte Anti-Fraude, on the Volcker Panel wrote to Karen:

“My Director General and I met with a number of European Executive Directors of the World Bank a few weeks ago to discuss the Volcker Panel report. At the meeting there was also discussion about governance issues. My impression was that the European Executive Directors are well apprised of all relevant issues at the Bank and no further comment by OLAF is warranted even if it was within our legal competence.”

Karen informed Senator Bayh, “[t]he ongoing cover-up is an indictment of the probity of US oversight at the Bank and I would encourage the Senate to request GAO to look into it.” Senators Richard Lugar, Evan Bayh and Patrick Leahy requested GAO to investigate “internal resistance to increased transparency and accountability at the World Bank.” http://citizenoversight.com/pdf/blwb.pdf In 2008 Karen’s Congressman, Representative Chris Van Hollen, noted “that [Karen's] claims and concerns have already been provided to the GAO…. and to the relevant congressional committees.” In 2009 GAO stated that it could not commence the inquiry “because of challenges we recently faced in gaining access to World Bank officials.” Senator Lugar asked what was delaying the GAO review during hearings on the World Bank’s capital increase.

Mr. Pieter Stek, then Executive Director for the Netherlands, and Chair of the Board Committee on Development Effectiveness, said:
“In a multilateral institution which should be governed by the rule of law and high standards of probity the charge of concealment from the Board of Executive Directors of information relevant to the exercise of its duty of supervising management and the persecution of the person who brings this to light is extremely serious. If correct, which I believe, this poisonous cocktail undermines good governance and ultimately the effectiveness of the Bank in fulfilling its mandate. I shall continue to assist Ms. Hudes in her efforts to have due process brought to bear, preferably by the Bank itself, on these issues of governance.”

David Brooks wrote:

“Then there are violations, when someone intentionally breaks the rules. Errors can be very hard for outsiders to detect. It was people inside the companies who were most likely to report fraud, because they have local knowledge. And yet 80 percent of these whistleblowers regret having reported the crimes because of the negative consequences they suffered. This is not the way to treat people who detect error.” http://brooks.blogs.nytimes.com/2011/06/13/living-with-mistakes/?comments#permid=34


Wie is Karen Hudes?   (video interview onderaan)


Waarop is Karen Hudes de klokken luidster geweest?

Karen Hudes studeerde rechten aan de Yale Law School en economie aan de Universiteit van Amsterdam. Zij werkte van 1980-1985 bij de US Export Import Bank of the US en van 1986-2007 bij de juridische afdeling van de Wereldbank. Zij richtte het Non Governmental Organization Committee op van de International Law Section van de American Bar Association en het Committee on Multilateralism and the Accountability of International Organizations of the American Branch of the International Law Association.

In 2007 waarschuwde Karen het Amerikaanse ministerie van Financiën en het Amerikaanse Congres dat de VS hun recht om de president van de Wereldbank te benoemen zouden verliezen als de huidige Amerikaanse president van de Wereldbank zich niet aan de regels zou houden. De 66 jaar oude gentlemen's agreement dat Europa de directeur van het IMF zou benoemen en de VS de president van de Wereldbank zou benoemen, eindigde in 2010.


In 1999 meldde Karen de corrupte overname van de op één na grootste bank van de Filippijnen. Lucio Tan, een vriend van Joseph Estrada, toenmalig president van de Filippijnen, verwierf aandelen die in handen waren van overheidsmedewerkers van de Filippijnse National Bank ("PNB") en die meer dan 10% van het uitstaande kapitaal van PNB waardeerden zonder openbaarmaking, zoals vereist door de Filippijnse effectenwetten. Tan was eigenaar van Philippines Airlines en is in gebreke gebleven bij het verstrekken van leningen van PNB. De regering van de Filippijnen leende 493 miljoen dollar aan PNB nadat de deposanten van PNB zich zwaar hadden teruggetrokken. Een lening van 200 miljoen dollar van de Wereldbank en een lening van 200 miljoen dollar van Japan werden geannuleerd. Estrada werd uiteindelijk beschuldigd en in 2007 eiste een anti-corruptie rechtbank in de Filippijnen dat Estrada het door hem geplunderde transplantaat zou terugbetalen. De Country Director van de Bank in de Filippijnen wees Karen opnieuw aan toen ze hem vroeg een brief te ondertekenen waarin de Filippijnse regering werd gewaarschuwd dat de Bank haar lening niet kon uitbetalen zonder een kwijtschelding van de Raad van Bestuur, aangezien niet aan de leningsvoorwaarden werd voldaan. De afdeling Interne Audit van de Wereldbank weigerde de bevredigende evaluatie van het toezicht op de Bank of het gebrekkige verslag van de afdeling Institutionele Integriteit aan het Auditcomité van de Raad van Bestuur te corrigeren. Toen het Auditcomité verzocht om een audit van de interne controles van de financiële verslaglegging, heeft KPMG, de externe accountants, de reikwijdte van hun audit beperkt, wat in strijd is met de algemeen aanvaarde boekhoudbeginselen en de algemeen aanvaarde auditnormen.

Twee dagen nadat het Auditcomité van de Raad van Bestuur op de hoogte was gebracht van de doofpotaffaire in de Filippijnen, werd Karen berispt en op proef gesteld. Het Nederlandse ministerie van Buitenlandse Zaken verzocht het auditcomité van de Wereldbank de doofpotaffaire te onderzoeken. In plaats daarvan verzocht de voorzitter van de auditcommissie van de Wereldbank om een onderzoek naar de afdeling Institutionele Integriteit van de Wereldbank. De Senaatscommissie voor Buitenlandse Betrekkingen volgde met drie brieven aan de Wereldbank. De Wereldbank vervalste documenten en ontsloeg Karen in minachting voor het Congres. De Wereldbank heeft ook de advocaat van de personeelsvereniging ontslagen. De Staff Association verklaarde dat wat er met Karen was gebeurd, het moreel van het personeel had geschaad en anderen ervan had weerhouden wangedrag te melden. De Ethics Officer van de Wereldbank vertrok in frustratie nadat haar verzoek om een onderzoek door de afdeling Institutionele Integriteit van de Wereldbank was afgewezen.

De heer Paul Volcker leidde het onderzoek in 2007 naar de afdeling Institutionele Integriteit. Het Volcker-panel werd in diskrediet gebracht nadat zestien medewerkers van de afdeling Institutionele Integriteit aanzienlijke schadevergoedingen hadden ontvangen voor misbruik van het gezag om hen tijdens het onderzoek van het Volker-panel te intimideren. Een personeelslid van het EU-fraudebestrijdingsagentschap, Office Lutte Anti-Fraude, van het Volcker-panel schreef Karen:

"Mijn directeur-generaal en ik hebben een paar weken geleden een aantal Europese directeuren van de Wereldbank ontmoet om het verslag van het Volcker-panel te bespreken. Tijdens de vergadering werd ook gediscussieerd over bestuurskwesties. Ik had de indruk dat de Europese directeuren goed op de hoogte zijn van alle relevante kwesties bij de Bank en dat OLAF geen verdere opmerkingen kan maken, ook al viel dit onder onze wettelijke bevoegdheid.

Karen informeerde Senator Bayh, ,,De als maar voortdurende doofpotaffaire is een aanklacht van de eerlijkheid van de V.S. onoplettendheid bij de Bank en ik zou de Senaat aanmoedigen om GAO te verzoeken om het te onderzoeken." Senatoren Richard Lugar, Evan Bayh en Patrick Leahy verzochten GAO om een onderzoek in te stellen naar de "interne weerstand tegen verhoogde transparantie en verantwoordingsplicht bij de Wereldbank." http://citizenoversight.com/pdf/blwb.pdf In 2008 merkte Karen's Congreslid, vertegenwoordiger Chris Van Hollen, op "dat [Karen's] eisen en zorgen al aan GAO zijn verstrekt... en aan de relevante congrescommissies. In 2009 verklaarde GAO dat het niet kon beginnen met het onderzoek "vanwege de uitdagingen waarmee we onlangs werden geconfronteerd bij het verkrijgen van toegang tot de ambtenaren van de Wereldbank." Senator Lugar vroeg wat het GAO-onderzoek vertraagde tijdens de hoorzittingen over de kapitaalverhoging van de Wereldbank.

De heer Pieter Stek, toenmalig uitvoerend directeur voor Nederland, en voorzitter van de Board Committee on Development Effectiveness, zei:
"In een multilaterale instelling die zich moet houden aan de regels van de rechtsstaat en aan hoge normen van eerlijkheid, is het zeer ernstig dat de Raad van Bestuur wordt belast met het verzwijgen van informatie die relevant is voor de uitoefening van zijn taak om toezicht te houden op het management en de vervolging van de persoon die dit aan het licht brengt. Als dat juist is, wat ik denk, ondermijnt deze giftige cocktail goed bestuur en uiteindelijk de effectiviteit van de Bank bij het vervullen van haar mandaat. Ik zal mevrouw Hudes blijven bijstaan in haar inspanningen om ervoor te zorgen dat deze bestuurskwesties naar behoren worden behandeld, bij voorkeur door de Bank zelf".

David Brooks schreef:

"Dan zijn er schendingen, wanneer iemand opzettelijk de regels overtreedt. Fouten kunnen voor buitenstaanders erg moeilijk op te sporen zijn. Het waren de mensen binnen de bedrijven die het meest geneigd waren om fraude te melden, omdat ze lokale kennis hebben. En toch betreurt 80 procent van deze klokkenluiders het dat ze de misdaden hebben gemeld vanwege de negatieve gevolgen die ze hebben ondervonden. Dit is niet de manier om mensen te behandelen die fouten ontdekken." http://brooks.blogs.nytimes.com/2011/06/13/living-with-mistakes/?comments#permid=34

Let op vertaald met DeepL. Het kan zijn dat er wat vreemde zinnen inzitten die ik zelf anders zou formuleren.


Blijkbaar kan Hudes een aardig woordje Nederlands.  Excuses voor de slechte en niet synchrone audio/video. Het interview is nog steeds goed te volgen en foto's zijn op de juiste plek weergegeven bij het afwerken van de video.

Bron: Klokkenluider Tv   21-11-2013